Обзор компании Сегежа. Почему падает? Есть ли надежда на рост?

/ , / Оставьте комментарий

Коротко о компании Сегежа — одна из крупнейших лесопромышленных компаний РФ. Вертикально интегрированный холдинг полного цикла: от лесозаготовки до глубокой переработки древесины и реализации конечной продукции. Компания-экспортёр, больше половины выручки в валюте. С 2022 года находится под санкциями ЕС. Раньше этот рынок был ключевым, на него были заточены продажи и логистика. Сейчас Сегежа продолжает проводить …

Обзор компании Сегежа. Почему падает? Есть ли надежда на рост? Читать далее »

Результаты Роснефти за 3 кв 2022. Краткий разбор отчёта

/ / Оставьте комментарий

Роснефть — одна из моих актуальных инвест-идей. Я держу её в своём публичном портфеле. Как мы уже разбирали в блоге, компания лучше прочих подготовилась к санкциям и эмбарго. У них и труба в ЕС (не под санкциями, не под «потолком»), и труба в Китай (продают по долгосрочным контрактам без скидок), и свой теневой танкерный флот. …

Результаты Роснефти за 3 кв 2022. Краткий разбор отчёта Читать далее »

Газпром vs Роснефть. Или история про стратегический просчёт

/ , / Оставьте комментарий

Статья будет длинная. Надеюсь, интересная. Неоднократно в блоге поднимали вопрос по этим двум компаниям, хочу в одной статье всё обобщить. Будет грустный рассказ про стратегический просчёт на триллионы рублей. Две госкомпании. Но как по-разному они управляются. Качество менеджмента — то, что сильно их различает. Принято считать, что госкомпании всегда управляются плохо. Но мы знаем примеры, …

Газпром vs Роснефть. Или история про стратегический просчёт Читать далее »

Справедливая стоимость акций Роснефти. Будет ли реализован Восток Ойл?

/ , / Оставьте комментарий

Недавно мы разбирали, сможет ли Роснефть справиться с эмбарго со стороны ЕС. Кажется, что Роснефть подготовилась к такому повороту событий лучше прочих российских экспортёров углеводородов. Лично у меня нет сомнений в том, что Роснефть справится и выживёт. Но инвесторов просто выживание компании не устроит. Нам важно понять, сможет ли расти цена акций в новых непростых условиях. Будем разбираться …

Справедливая стоимость акций Роснефти. Будет ли реализован Восток Ойл? Читать далее »

Как будет работать Роснефть после эмбарго со стороны ЕС

/ / Оставьте комментарий

Эмбарго со стороны ЕС всё ближе. Разберём этот напряжённый момент подробнее. Структура экспорта Роснефти и доля ЕС Роснефть имеет неплохую диверсификацию рынков сбыта нефти. На конец 2021 год структура была следующей: Из презентации Роснефти Таким образом, даже полная потеря рынка ЕС не станет катастрофой для Роснефти. Как Роснефть поставляет нефть в ЕС Но насколько вероятна потеря …

Как будет работать Роснефть после эмбарго со стороны ЕС Читать далее »

Одна из лучших инвест-идей на рынке РФ — Новатэк

/ / Оставьте комментарий

Почему мне нравится Новатэк Судя по всему, Газпром решил этой зимой устроить настоящий энергокризис в Европе. Для Новатэка это означает следующее: Значит, компания продолжит зарабатывать. В следующем году планируется запуск первой линии Артик СПГ 2: Михельсон: «С финансированием проблем нет, технические вопросы практически все знаем, как решить. Пуско-наладочные работы на первой линии выполнены где-то на …

Одна из лучших инвест-идей на рынке РФ — Новатэк Читать далее »